报告背景

       再生聚丙烯市场规模

       根据中国物资再生协会数据，2021年中国废塑料回收量1900万吨，PP占比17.8%，是仅次于PET、PE的第三大类废塑料。2021年中国再生聚丙烯（简称：r-PP）回收量340万吨，回收率11.2%。

       中国r-PP分共聚PP和均聚PP，共聚PP回收量为145.6万吨，均聚PP回收量为194.4万吨，其中包含三大类：均聚PP注塑回收量78.8万吨，塑编制品102万吨，其他纤维/膜类等13.6万吨。共聚PP包括汽车、家电、输液瓶及注塑类产品，如板材、管材、摩托车/电动车配件、玩具/童车、模具等。均聚PP主要指注塑产品，其中餐盒、塑料瓶比较多，其次生活日用品门类繁杂，如桶盆，口杯、果筐、中空瓶、化妆品包装等。

图表 1 2021年不同类型PP回收量情况

共共聚PP	均聚PP	均聚-塑编	均聚-其他（纤维/膜类等）	PP回收量量
145.6	78.8	102.0	13.6	340
42.8%	23.2%	30.0%	4.0%	100%

数据来源：卓创咨询

       受“禁废令”影响，国内r-PP没有进口资源。中国r-PP废弃物产量约3033.74万吨，其中从汽车家电拆解厂、工厂废弃来源的r-PP废料约1573.7万吨，生活废弃物来源废料约1460万吨。r-PP回收主要依靠个体或私营企业在市场利益推动下进行，少数头部家电企业如格力、长虹、TCL、海尔也进入家电回收利用行业。回收行业进入门槛不高，大部分是私营企业，但汽车和家电拆解企业因为涉及到技术和环保要求较高，所以国内正规的汽车拆解企业有700多家，而家电拆解企业进入基金补贴名单的也仅有110家左右。

       r-PP毛料回收340万吨，因为夹杂杂质、油污、水分等以及生产中的损耗，所以再生PP颗粒产量是299.1万吨，损耗率是12%。

       常见废旧塑料回收后再生方法有：熔融再生，热裂解，能量回收，回收化工原料及其他等方法。熔融再生是将废旧塑料重新加热塑化再加以利用。热裂解方法是将挑选过的废旧塑料经热裂解制得燃料油、燃料气。能量回收是利用废旧塑料燃烧时产生的热量。

       r-PP的回收利用率不高，大部分废料进入焚烧/发电或者填埋。回收处理主要是熔融造粒，即物理回收，还有少量热裂解生成燃料油。据了解，国内有大概20家左右废塑料热裂解企业，燃料油产量约9-10万吨，其废塑料来源主要是从填埋场拉出来的混杂料，出油率很低，产品价格也只有3000元/吨。

       再生聚丙烯回收产业链

       塑料回收利用行业环节和参与者比较复杂，私营打包站数量繁多，会回收塑料、金属、废纸等各种废品，分布在社区、商业区等大街小巷中，是前端回收主体。专业回收商指回收特定废品的个人或企业，比如从医院诊所回收输液瓶、从工厂回收编织袋等。再生资源回收企业指具有一定规模和资质的回收企业，集中在中大型城市，往往在众多小区布点，或者利用设备或“互联网+”等新型回收手段，比如上海爱回收、宁波供销再生资源公司等。这类企业跟市政环卫也会有较好的联系，是两网融合的积极参与者。企业分拣中心往往是由市政招标，中标企业负责分拣市政垃圾中的塑料、玻璃、衣物等低值产品，再生资源回收企业也有可能成为分拣中心。

       从前端回收企业的废旧塑料会流入破碎厂，再进入造粒环节，但编织袋回收一般会直接销售给造粒厂。部分造粒厂会进行改性，甚至延伸至塑料制品。有专门的改性企业，比如金发、普利特、南京聚隆等改性塑料企业都有回料改性的业务。

图表 2中国r-PP回收利用产业链（参与者）

 

       常见废旧塑料回收后再生方法有：熔融再生，热裂解，能量回收，回收化工原料及其他等方法。熔融再生是将废旧塑料重新加热塑化再加以利用。热裂解方法是将挑选过的废旧塑料经热裂解制得燃料油、燃料气。能量回收是利用废旧塑料燃烧时产生的热量。

       再生聚丙烯价格

       1）均聚类产品：

       生活废料根据干净程度和颜色来区分价格，塑料瓶、餐盒（经清洗）等白色、透明废品的价格偏高，其次是比较干净、杂色的日用品，而一般的日用废品统货价在1000-2000元/吨。再生PP颗粒价格白色最高在6900元/吨，其他杂色3000-4000元，也有高至6000元/吨，看颗粒品质。

       编织袋根据品质（添加剂、回收料含量）和干净程度，回收打包价格在1000-2500元区间，白色颗粒价格在4000-4800元/吨。

       2）共聚类产品：

       管材PP含量高，洗衣机PP含量80%，两者的破碎料在5500-6000元/吨，颗粒白色价格在7000元/吨。汽车保险杠因为PP含量仅60%-70%，破碎料价格低，在3000-4000元/吨。

       3）不同级别产品价差分析

       以上不同产品的价格区别，主要受三个因素影响：首先，产品品质。白色、透明料品质相对干净、杂质少、PP含量高，且通过改性用在较高端下游，所以价格比花色料高，比如输液瓶、塑料瓶、透明容器等。而塑编袋的PP含量相对低些，还含有一定比例回收料，所以价格偏低。

       其次，回收来源，杂质含量程度。餐盒PP含量高，且来源较脏，处理成本高，因此价格偏高；而生活日用品回收来源杂乱，杂质含量高，不易分拣，时常混合使用，所以报价偏低。

       第三，下游应用。共聚PP回收料，比如蓄电池外壳、PPR管材、托盘、家电废塑料等会回收利用到原产品，下游应用价值较高，所以回收料的价格相对高些。

       再生聚丙烯下游应用

       2021年再生聚丙烯表观消费量大幅增长。原因一，聚丙烯新旧料价差较去年增长，为近几年的高位水平，从而带动下游需求回升。原因二，2021年提出双碳目标，再生聚丙烯作为低碳循环材料，下游添加的意向提高，从而带动国内需求量。原因三，目前再生聚丙烯行业规模型企业成为行业主流，产量与质量均有所保障，亦对需求增长形成支撑。

       再生聚丙烯终端应用领域不断拓宽。消费品质、消费概念升级促进终端领域品质需求提升，而再生共聚料可通过改性技术提高产品性能，符合部分注塑、挤出下游的质量要求，2021年注塑领域需求规模达39%。再生料作为循环产品，近几年品牌下游主动添加的意愿提高，而再生共聚料凭借优良的性能得到品牌下游的青睐。

       塑编是再生聚丙烯的主要应用领域之一，占比维持在38%。近几年塑编产量增幅下降，该领域对原料需求增速放缓。再生聚丙烯具有价格低、体量大的优点，而多数中低端的水泥袋、化肥袋对原材料性能要求不高，因此再生聚丙烯在下游塑编领域需求延续稳定态势。

 

报告简介

       报告分析了中国再生聚丙烯回收市场规模，不同废料来源（包括餐盒、管材、日用注塑品、编织袋、家电、汽车等）PCR废料产生量、回收率、回收渠道；再生回收产业链，及不同废料在产业链环节的价格及利润。针对目前以物理回收为主的再生市场，分析再生聚丙烯颗粒的供应、需求、下游消费结构、价格等。分析塑料回收利用的认证体系及相关行业政策，探讨再生聚丙烯行业的发展趋势及市场进入机会。